COMO COMPRAR ACCIONES ACERIAS PAZ DEL RIO S.A. 2012

Emisor: Acerías Paz del Río S.A.

Tipo de Acciones: Acciones ordinarias (Materializadas)

Precio de suscripción: Treinta pesos (COP 30)

Valor Nominal: Diez pesos (COP 10)

Valor Patrimonial de la Acción: Ochenta y seis pesos (COP 86) por acción

Número de Acciones Ordinarias a emitir: Nueve mil cuarenta y seis millones trescientos treinta y seis mil (9,046,336,000) Acciones Ordinarias

Factor derecho de suscripción preferencial: 0.57167328

Destinatario de la oferta: Serán destinatarios de la Oferta Pública de las Acciones Ordinarias Ofrecidas, los Accionistas actuales y el Público Inversionista en General, con sujeción a los requisitos y restricciones que se establecen en el Reglamento, en este Prospecto y en el Aviso de Oferta Pública.

Monto mínimo a demandar: COP 5 millones (166.666 Acciones). Este monto mínimo no aplica para Accionistas Actuales

Estructurador y agente líder colocador: Corredores Asociados

Red de distribución: Conformada por Corredores Asociados y Valores Bancolombia S.A.

Destino de los recursos: APDR proyecta utilizar el 73% de los recursos provenientes de la colocación de la Emisión para atender prioritariamente los asuntos referentes al cumplimiento de inversiones bajo los compromisos del Plan Maestro de Desarrollo General en la Zona Franca Permanente Especial de la empresa, conforme a las proyecciones presentadas a la DIAN. El remanente se utilizará al mejoramiento del perfil de la deuda actual de la Compañía.

Ninguna parte de los recursos captados será utilizada para pagar pasivos adquiridos con sociedades vinculadas o socios.

Plazo de suscripción: viernes 4 de mayo a viernes 25 de mayo de 2012.

Forma de pago: Contado

Fechas claves: • Recepción de aceptaciones: viernes 4 de mayo a viernes 25 de mayo de 2012.

Nota: Se garantizará que las ordenes ingresadas hasta las 5:00 pm del día 25 de mayo queden en firme, las ordenes que ingresen después de esta hora no se pueden garantizar.

• Adjudicación y pago final: Junio 1 de 2012
• Cumplimiento: Miércoles 6 de Junio

Mecanismo de Adjudicación

1. Adjudicación Prioritaria para Accionistas Actuales: se le adjudicará, en este compartimento, un número máximo de Acciones ordinarias equivalente al número entero inferior resultante de multiplicar el número de Acciones Ordinarias poseídas por dicho accionista en la Fecha de Corte por 0.57167328 (factor de distribución)

2. Acrecimiento para Accionistas Actuales: se le adjudicará, en este compartimento, un número máximo de Acciones ordinarias equivalente al número entero inferior resultante de multiplicar el número de Acciones Ordinarias Adjudicadas a dicho accionista en el compartimento de Adjudicación Prioritaria para Accionistas Actuales, por factor resultante de dividir el número de Acciones Ordinarias Sobrantes sobre el número total de Acciones Ordinarias Adjudicadas en el compartimento de Adjudicación Prioritaria para Accionistas Actuales y, en todo caso, sin superar el monto total demandado por el Aceptante.

3. Compartimento General:
• Primera Capa:
Se adjudicará a cada Aceptante con Demandas por Adjudicar el número de Acciones Ordinarias necesarias para completar un (1) Lote Mínimo a Demandar (de manera que en esta instancia no se adjudicarán Acciones a los Aceptantes a quienes previamente se les haya adjudicado cuando menos un (1) Lote Mínimo a Demandar), en todo caso sin superar el monto total demandado por el Aceptante.

Si lo anterior no fuese posible, se adjudicará a prorrata de sus Demandas por Adjudicar, aproximando los resultados al entero inferior. En todo caso, para efectos de esta prorrata, ninguna Demanda por Adjudicar se considerará por un lote superior al número de Acciones Ordinarias necesarias para que el respectivo Aceptante complete un (1) Lote Mínimo a Demandar.

• Segunda Capa:
En caso de que, una vez realizada la adjudicación antes mencionada, existiere un saldo de Acciones
Ordinarias por adjudicar en el compartimento General, se adjudicará a cada Aceptante con Demandas por adjudicar el número de Acciones necesarias para completar diez (10) Lotes Mínimos a Demandar
(de manera que en esta instancia no se adjudicarán Acciones Ordinarias a los Aceptantes a quienes
previamente se les haya adjudicado cuando menos diez (10) Lotes Mínimos a Demandar), en todo caso sin superar el monto total demandado por el Aceptante.

Si lo anterior no fuese posible, se adjudicará a prorrata de sus Demandas por Adjudicar, aproximando los resultados al entero inferior. En todo caso, para efectos de esta prorrata, ninguna Demanda por Adjudicar se considerará por un lote superior al número de Acciones Ordinarias necesarias para que el respectivo Aceptante complete diez (10) Lotes Mínimos a Demandar.

• Tercera Capa:
En caso de que, una vez realizadas las adjudicaciones antes mencionadas, existiere un saldo de Acciones por adjudicar en el compartimento General, éstas se adjudicarán entre todos los Aceptantes a prorrata de sus Demandas por Adjudicar, aproximando los resultados al entero inferior.

Para obtener información adicional acerca de la emisión, comuníquese con el centro de atención al cliente de Valores Bancolombia, donde puede generar su orden de compra: en Bogotá al 343 00 99, en Medellín al 510 90 09 y en el resto del país al 018000 513 090.